En D&O es clave una buena selección de riesgo

Francisco Antonio Alcaide, suscriptor de Líneas Financieras y responsable de Beazley Digital España

Últimamente, a los corredores les preocupa la falta de capacidad en D&O en determinados casos. Eso se debe, según Francisco Antonio Alcaide, suscriptor de Líneas Financieras y responsable de Beazley Digital España, a que “la estrategia a largo plazo y el oportunismo no suelen ser compatibles. Hay una reducción de compañías ofreciendo el producto y muchas reenfocan su estrategia hacia productos más rentables”. Sin embargo, para Beazley es un ramo muy importante. La clave está en tener una adecuada selección de riesgo. La verdadera cara de la situación se verá cuando se levante la moratoria de la obligación de solicitar la declaración de concurso para empresas que se encuentren en situación de insolvencia.

ENTREVISTA PUBLICADA EN LA REVISTA PYMESEGUROS 111

Parece que la pandemia ha hecho más evidente el aumento de la siniestralidad en D&O, un ramo habituado a operar en unas condiciones de primas escasas y exceso de coberturas. ¿Qué está suponiendo para el ramo?

La pandemia ha precipitado el cambio en este producto en todo el mundo. Estamos ante una situación en la que, en la mayoría de los casos, se está reduciendo la capacidad, se han incrementado las primas y las coberturas se han reducido. Esto era lo que veníamos experimentando en los grandes riesgos en los últimos años y, ahora, se traslada ligeramente al seguro pyme, aunque no con tanta contundencia. Ahora, para grandes empresas vivimos un periodo de estabilización. En pymes hay un suave repunte, pero no en la misma proporción que ha sucedido con los grandes riesgos.

Sabemos que las reclamaciones se van a producir derivadas de una paulatina vuelta a la normalidad y el fin de las ayudas públicas y Ertes. Las consecuencias económicas derivadas de la pandemia se empezarán a notar a partir de 2022 en el seguro de D&O.

Entonces, ahora es mayor la siniestralidad en las pequeñas empresas que en las grandes…

Más que siniestralidad, yo hablaría de riesgos y probabilidad. Los riesgos para una pyme son muy parecidos a los de la gran empresa. Lo que cambia es la probabilidad. Las grandes empresas tienen protocolos y herramientas para disponer de un plan de riesgos. Las pymes, no tanto. Y, además, la percepción de riesgo en las pymes es menor por el hecho de ser pequeños.

Dicho esto, es posible que la pyme genere un volumen de siniestros mayor en volumen, pero de menor impacto; mientras que en la gran empresa veremos menos volumen de siniestros, con importes mayores.

El caso es que un siniestro, por pequeño que sea, puede llevarse por delante el patrimonio personal del administrador.

¿Cómo se está afrontando el desafío de concienciar a los clientes de la necesidad de reestructurar las pólizas para adaptarse a la realidad y mantener la viabilidad del producto?

Cualquier cambio siempre se debe de gestionar bien. En este caso, el corredor tiene un papel clave y nos gusta acompañarle en el camino. Si existe una modificación de las condiciones nos gusta apoyarle en su explicación a los clientes. El trabajo de concienciación siempre es importante.

Parece que el ramo se ha convertido en deficitario para algunas aseguradoras. ¿Cómo lo está afrontando Beazley?

Yo no diría que es un ramo deficitario, ni mucho menos. Creo que ha sido un ramo que, probablemente en los últimos años, no estaba bien suscrito del todo y eso ahora pasa factura a algunos actores. Y esa es la clave: una adecuada selección de riesgo. Es un ramo para nosotros clave, donde jugamos un papel muy importante en Estados Unidos, Reino Unido y Europa como una de las mayores aseguradoras de este riesgo; y reafirmamos nuestro interés por desarrollar negocio en España y en Europa, desde nuestro hub en Barcelona.

Entonces, se puede decir que no es un mal riesgo, sino que estaba mal tarificado…

Es cierto que desde hace unos años se venía realizando una corrección al alza de primas en base a la siniestralidad, especialmente en el segmento de las grandes empresas, cuando la siniestralidad era baja y muchas compañías entraron en el juego provocando una mayor capacidad y un abaratamiento de precios. Cuando el escenario empieza a cambiar y la siniestralidad aumenta, el panorama se modifica. La especialización y el entendimiento profundo de este producto se configuran clave, y eso es lo que aporta valor. Nosotros llevamos haciendo esto desde que Beazley se creó hace más de 30 años. Tenemos amplia experiencia en riesgos grandes a través de Lloyds y de los diferentes mercados donde operamos. Eso nos permite anticipar tendencias y adaptar el producto con tiempo. Y lo más importante, hacemos una selección de riesgos única, que nos permite ofrecer primas competitivas y estar del lado de nuestros corredores.

A los corredores les preocupa la falta de capacidad en determinados casos. ¿Qué está pasando?

Básicamente, que la estrategia a largo plazo y el oportunismo no suelen ser compatibles. El aumento de la siniestralidad lleva a un incremento en las primas y ciertos cambios en cuanto a la política de suscripción. Las compañías tenemos que ser conscientes de que este es un producto de una alta especialización y que cuando la siniestralidad aumenta tenemos que, sin dejar de ofrecer el producto, adaptar nuestra política de suscripción para poder ofrecer la mejor solución posible a nuestros clientes, teniendo en cuenta las nuevas condiciones del mercado. Hay una reducción de compañías ofreciendo el producto y muchas reenfocan su estrategia hacia productos más rentables.

Parece que se están incorporando nuevas exclusiones a la póliza, como la de insolvencia, que antes se incluían…

Es cierto que hay una tendencia a limitar las pólizas, pero ese no es nuestro espíritu en Beazley. No seguimos la tendencia del mercado a ciegas, sino que hacemos una selección del riesgo única, valoramos y tomamos decisiones en total colaboración con el corredor.

En cualquier caso, no somos ajenos al mercado y somos conscientes de que la verdadera cara de la situación la vamos a ver durante 2022 cuando se levante la moratoria de la obligación de solicitar la declaración de concurso para empresas que se encuentren en situación de insolvencia. En ese momento empezaremos a tener una visión más real… Se estima que una de cada cinco empresas está en riesgo de insolvencia por el impacto del coronavirus.

¿Qué está pasando con los concursos de D&O de la administración pública, que antes era “rarísimo” que alguno se quedara desierto y ahora es más común que ninguna aseguradora vaya a las condiciones con las bases técnicas que tiene el concurso?

La solución para que esto no ocurra es sencilla: pagar la prima que corresponde al riesgo.

A veces, los pliegos de los concursos no dan mucha flexibilidad para tarificar y la prima máxima ya te la indican. Esto limita mucho. Por tanto, en un momento como el actual donde las primas han subido hasta un 40% es importante que la administración pública no limite. Y si lo hace que entienda que no tendrá una cobertura tan completa como solicita en el pliego. Es como si alguien llama a su compañía de seguro de Hogar diciéndole que quiere cubrir continente y contenido y la prima la pone él. Casi no da pie a que la compañía estudie el riesgo.

Un tema de controversia en el sector es el relacionado con los honorarios de los abogados ante asuntos judiciales y su libre designación, ya que los gastos de defensa no están limitados en la póliza. ¿Cómo se está manejando desde Beazley?

Esta es una cuestión bastante particular y en la que cada compañía puede tener distintas posturas según se marquen sus políticas de funcionamiento en casos de siniestros. La teoría genérica es la de que la libre designación está comúnmente aceptada siempre que se comunique a la compañía para su aceptación expresa. No obstante, es posible que cada compañía, basada en su experiencia concreta, haya sublimitado esta cobertura para ciertos tipos concretos de reclamación.

¿Los administradores y directivos de las empresas cada vez son más conscientes de todos los riesgos que conlleva las funciones de dirección?

Afortunadamente cada vez son más conscientes. Ya es difícil encontrar empresas grandes sin seguro de D&O. Y las pymes cada vez están más concienciadas, aunque es cierto que la tasa de penetración en pyme todavía está lejos de ser la adecuada, el seguro de D&O crece en ese segmento cada año.

Cómo dices, hay muchas pymes que siguen sin tener asegurada la responsabilidad de sus administradores. ¿Qué se puede hacer para concienciarlas?

Es más un asunto de cultura de riesgos y prioridades. La pyme hace balance sobre el riesgo que está dispuesta a asumir y el que desea transferir. Y es posible que su prioridad sea otra antes que contratar un seguro de D&O. Afortunadamente, cada vez hay más cultura de riesgo y éste se transfiere a aseguradoras. Recordemos que la D&O es un seguro más de severidad que de frecuencia, por lo que en muchas ocasiones muchos gerentes, al no utilizarlo, creen que no lo necesitan… ahí está el error.

Algunos corredores se han quejado de que algunas aseguradoras están anulando de forma preventiva las pólizas hasta recibir información adicional de la empresa, para valorar la renovación. ¿Es cierto? ¿Qué repercusión está teniendo entre los clientes y en el sector?

Esta no es una pregunta fácil de responder porque hay de todo, como en botica. Normalmente se tiende a precancelar aquello que sabes que ya tiene una alta siniestralidad, con el fin de adecuar los términos y condiciones de la póliza al riesgo (y, por tanto, su siniestralidad). Esto puede generar inconvenientes, pero es cierto que es algo con lo que tenemos que lidiar. Creo que la clave es encontrar el equilibrio y todo debe de pasar por una comunicación honesta y fluida con los corredores y con nuestros clientes para llevar a cabo una selección del riesgo adecuada.

Con el Covid se han producido nuevas formas de trabajar. ¿Cómo está respondiendo el sector para su aseguramiento?

El trabajo en remoto ha modificado la gestión empresarial por completo. Sí que se ha visto una rápida respuesta de las empresas para adaptar la realidad a la forma de trabajar y, claro, con ello las empresas (y los administradores) han tenido que asumir nuevos riesgos (en este caso digitales) para adaptar la empresa al teletrabajo, protegerla con las medidas de ciberseguridad adecuadas y formar a los empleados ante el riesgo ciber.

¿A qué retos se enfrenta el ramo de D&O?

El principal reto para acercarlo a las pymes es principalmente hacerlo comprensible. Para ello el papel del corredor de seguros es fundamental. El seguro de D&O es uno de los seguros especialistas más sólidos y extendidos del mercado español. Por eso, uno de los mayores retos que veo es que siga siendo así dentro de la adaptación que tiene que hacerse del mismo, habida cuenta de los tiempos que estamos viviendo.

Beazley lleva presente en España desde 2017 ¿Valore su evolución en nuestro país?

En 2022 cumplimos 5 años y esperamos poder celebrarlo como se merece con nuestros colaboradores. La verdad es que si en 2017 alguien me hubiera dicho que recién estrenado 2022 y tras una pandemia que ha dejado al mundo fuera de juego estaríamos donde estamos hoy, me costaría creerlo.

Hemos crecido rápidamente, adaptándonos ágilmente a las necesidades del mercado y de nuestros clientes; dimensionando el equipo, aumentando nuestra base de corredores, lanzando nuevos productos… Ahora toca consolidar y seguir creciendo desde una base cada vez más sólida.

Estamos recibiendo un gran apoyo por parte de la matriz, que apuesta fuertemente por el mercado español. En este tiempo, hemos crecido significativamente en nuestros productos “core” que son líneas financieras (D&O) y cyber.

Ahora que estamos entrando en otra fase, es el momento de dar a conocer Beazley como se debe. Mi percepción es que actualmente Beazley en España está reconocida como una aseguradora de líneas financieras y cyber especialista, por parte de los corredores locales. Pero somos mucho más y seguimos trabajando para que se nos conozca como aseguradora en el segmento pyme, donde hay una mayor dispersión nacional de corredores y son además numerosos.

A primeros de 2021 pusieron en marcha Beazley Digital ¿qué aporta a los corredores de seguros?

Beazley Digital se creó a principios de 2021 para englobar a nivel internacional todas las iniciativas de plataformas digitales de Beazley y para seguir invirtiendo en las plataformas de cotización online, entre las que se encuentra ‘MyBeazley España’, plataforma en funcionamiento desde 2019. Es decir, Beazley Digital servirá como centro de conocimiento para crear soluciones tecnológicas al servicio de clientes y mediadores, que permitan una escalabilidad global y grandes eficiencias para todos en toda la cadena de valor del seguro.

¿Beazley tiene previsto lanzar nuevos productos de D&O en un futuro próximo?

Nuestros productos de D&O están adaptados por tipología de riesgo. Estamos en continua revisión del producto para asegurarnos que ofrecemos la solución más completa del mercado.

Dicho esto, siempre estamos evolucionando el producto en función del segmento al que nos dirigimos. Esto es algo que los corredores valoran mucho, ya que permite hacer una selección del riesgo lo más ajustada posible.

Eso es posible porque somos una compañía especialista y el seguro de D&O es uno de nuestros pilares. Además, nuestro equipo de suscriptores está formado por profesionales con muchísimos años de experiencia a sus espaldas, lo que permite identificar mejoras o adaptaciones al producto.

Solo distribuyen a través de corredores ¿Por qué han elegido este canal de forma exclusiva?

Nuestro compromiso con la mediación es del 100%. Creemos que es el canal adecuado para distribuir nuestros productos especializados. El mediador aporta un valor muy importante en la comercialización de estos productos, ya sea de forma tradicional o a través de formas más rápidas y eficientes desde un punto de vista tecnológico (como APIs). Estamos muy comprometidos con el canal corredor como nuestro canal principal de distribución.

En Beazley es importante el servicio que se da al corredor

Francisco Antonio Alcaide, suscriptor de Líneas Financieras y responsable de Beazley Digital España, afirma que “actualmente estamos incrementando el número de corredores con los que trabajamos, pero queremos hacerlo bien, porque lo más importante para nosotros es garantizar el servicio que se le da al corredor. Un buen servicio es la clave”.

Cuando un corredor contacta con Beazley para trabajar con la aseguradora, “lo primero le escuchamos y vemos cómo podemos ayudarle. Y luego exploramos la mejor forma de colaborar. Para el segmento de riesgo pyme tenemos nuestra plataforma ‘MyBeazley’ que hace muy eficiente la operativa y desde donde se puede cotizar y hasta personalizar lo que se necesita. Esto permite que un corredor no tenga que llegar a una determinada producción para trabajar con Beazley. Una de las mayores cualidades que desde Beazley podemos aportar es nuestra experiencia, tanto local como internacional. Experiencia no sólo desde un punto de vista técnico y de conocimiento de productos, sino también en la gestión de siniestros. Queremos que tanto el corredor como el cliente se sientan acompañados en todo momento”, señala Alcaide.

Se muestra contento con las cifras conseguidas en nueva producción: “No nos podemos, ni nos vamos a quejar. Los corredores saben que Beazley tiene una estrategia a largo plazo en España y en estos productos: D&O y Cyber principalmente (tanto para la gran, como para la pequeña y mediana empresa) y Responsabilidad Civil Profesional, para la pequeña y mediana empresa”.